Риск – обязательный элемент торговых операций. Исключить риски вовсе можно лишь при условии полного отказа от всех торговых операций. Но минимизировать его можно, воспользовавшись чужим опытом и создав на основе наблюдений свою стратегию управления рисками.

Необходимо понимать, что даже хорошая стратегия не всегда убережет от непредвиденных расходов и убытков. Четкое осознание ситуации и грамотное планирование вложений могут лишь свести потенциальные потери к минимуму и позволить продолжить торговлю.

Правило№1: Проведите предварительную подготовку

Предварительную подготовку часто называют «домашней работой». Этот этап весьма важен для успешного выполнения дальнейших действий. Недостаток информации не компенсируется ничем и вполне может привести к большим убыткам, тогда как информированность покупателя повышает вероятность получения максимальной прибыли от сделки.

Прежде, чем очертя голову, бросаться в водоворот новой авантюры, нужно найти неоспоримую и основательную причину покупки. Кроме этого, нужно здраво оценивать риски и брать в расчет наихудший вариант развития событий.

Часть подготовительного этапа включает в себя расчет возможного финансового риска в случае движения рынка против вас. Потенциальный риск лучше всего рассчитывать по самому худшему результату – на этапе планирования это позволит минимизировать риск.

Ярким примером убыточной для трейдера сделки, которая была следствием отсутствия тщательной предварительной подготовки, стала покупка большого количества фьючерсов апельсинового сока после внезапного похолодания в штате Флорида. На первый взгляд, это кажется логичным, так как цена на апельсины (и, соответственно, сок) после морозов и уничтожения части урожая должна сильно повыситься. Но если вдуматься, то оказывается, что побитые морозом цитрусовые как раз и продадут на заводы по производству сока, увеличив тем самым его количество и снизив цену. Избыток предложения понизил стоимость фьючерсов, превратив сделку в убыточную. Если бы трейдер провел предварительную подготовку, он бы, возможно, не поступил столь опрометчиво.

Правило №2: Придерживайтесь разработанного плана

У каждого тейдера есть свой метод ведения торговли. Собственная торговая модель может быть основана как на технических индикаторах, так и на фундаментальных факторах, а также на разных их комбинациях. Прежде, чем вкладывать средства в торговые операции, необходимо убедиться, что разработанный метод дает длительный положительный результат, что он соотносится с законами логики и способен приносить прибыль. Для этого необходимо постоянно тестировать и дорабатывать методолгию: вплоть до достижения максимально положительного результата.
Важным условием успешной торговли является наличие ограничения суммы потерь (а соответственно, и суммы рискованных сделок). Достигнув этого «порога», нужно заставить себя не поддаваться импульсивности и азарту и выйти из торговой игры.

Качественно проработанный план, подобно списку при походе в супермаркет, убережет от заключения рискованных сделок под влиянием момента и придаст общей уверенности. Помните: не имея четко разработанного плана, очень просто понести значительные убытки.

При планировании очень важно использовать объективную проверенную информацию, а не размыто сформулированные рыночные советы и неясные слухи. Слепо следовать разработанному плану, не реагируя на порой внезапно меняющиеся условия рынка, тоже не стоит. Без четкого понимания ситуации и эмоционального равновесия на рынке делать нечего: в такой ситуации лучшим выходом будет закрытие всех позиций до восстановления собственного душевного равновесия.

Придерживайтесь плана и помните про разумные ограничения. Легче немного изменить стратегию, основываясь на результатах предварительной подготовки, чем пытаться продумать действия в процессе торговли.

Правило №3: Диверсифицируйте

У этого правила есть несколько нюансов:

- торговля на одну позицию (пусть и с разными контрактами) должна занимать не более 5% всего капитала;

- эффективная деверсификация возможна лишь при условии избегания высокой положительной корреляции. Это означает, что коррелирующие (т.е., движущиеся в одном направлении) друг с другом ценные бумаги не должны занимать большую часть капитала. Избежать корреляции поможет корректировка и дебаланс портфеля;

- строгое ограничение (стоп-лосс) поможет избежать значительных убытков. При потере, к примеру, 6% капитала необходимо как можно быстрее выйти из игры. Этот нюанс можно отнести и к предыдущему правилу.

Правило №4: Не инвестируйте все средства

Планируя сделку, необходимо предварительно убедиться в том, что ваш капитал достаточен для того, чтобы компенсировать возможный убыток. Даже если сделка кажется крайне прибыльной, не следует ставить все на кон: возможно, ваша оценка риска слишком оптимистична. У вас всегда должен оставаться определенный капитал, чтобы иметь его в распоряжении на случай внезапного «разворота» рынка, убытков или необходимости внесения дополнительной маржи.

К тому же, капитал, выделенный на случай дополнительных покупок, снижает стресс и придает уверенности, являясь как бы «тылом» для трейдера.

Правило №5: Применяйте метод ограничений (стоп-ордеров)

Ограничения делятся на два вида:

- ограничения по времени;
- стоп-лоссы.

Заранее определенная сумма максимально возможных потерь ограничивает риск на стремительно меняющихся рынках. Строгий «стоп-лосс», составляющий от 5% до 7% капитала – наиболее удачный вариант. Потеряв строго определенную часть капитала, нужно суметь выйти из игры, не дожидаясь еще больших потерь.

Временные стоп-сигналы используются в том случае, если разработанный план не срабатывает в имеющейся на рынке ситуации. Вероятность того, что трейдер быстро сориентируется и разработает новый план в процессе, очень мала, поэтому лучше сразу отказаться от торговли в сложившейся ситуации. Речь идет не о небольших отличиях, которые возможно скомпенсировать корректировкой намеченного плана, а об абсолютно неожиданной ситуации.

Если вы не уверены в правильности своих наблюдений, то лучше выйти из рынка, даже если потерь пока нет.

Правило №6: Следите за трендом

Если следовать рыночным трендам, то направление рынка не будет оказывать сильного влияния на торговлю.

Примечание: имея в наличии открытую неудачную позицию, нужно стремиться к уменьшению размеров риска.

Правило №7: Не бойтесь ошибок и убытков

Важным аспектом является умение признавать свою неправоту. Неуверенность и азарт могут толкнуть вас на непредвиденный поступок, а отчаянная надежда скомпенсировать потери – на рискованную сделку. Помните, что даже самые лучшие трейдеры иногда ошибаются и теряют часть капитала. Этому правилу трудно следовать, так как большинство людей не любят признавать себя неправыми. А между тем, методика проста: накапливайте прибыль и уменьшайте риски в случае движении рынка против вас.

Не добавляйте капитал к невыгодной позиции в стремлении скомпенсировать убыток;
Лишившись понимания рынка, выйдите из игры, даже если это грозит потерей части капитала;
Не заключайте сделку, не остыв: вслед за убыточной сделкой под влиянием момента часто заключается еще более убыточная.

Правило №8: Защищайте свой капитал по максимуму

Приготовьтесь к самому худшему развитию событий заранее:

-рассчитайте максимально возможную сумму кредита;

- скорректируйте систему стоп-сигналов, тщательно урегулировав их уровни в наиболее рискованных позициях;

- спланируйте быстрый выход с рынка.

Если рынок начнет движение в противоположном вам направлении, вы будете готовы к защите собственных средств.

Правило №9: Не переторговывайте

Размер риска можно уменьшить посредством сокращения количества сделок до одной, кажущейся наиболее привлекательной. Это заставит вас более основательно и безэмоционально подходить к торговле: проявлять больше терпения, выполнять домашнюю работу и планировать процесс.
Также не лишним будет сохранить маленькие ставки по сделкам.

Правило №10: Повышайте стрессоустойчивость и контролируйте эмоции

Контролируйте риски и процесс торговли самостоятельно, не позволяя природной эмоциональности преобладать. На уровень контроля влияют такие факторы:

- ваша информированность и объективность полученных сведений;

- наличие проработанного плана действий и уверенность в понимании рыночной ситуации, полученная благодаря проведенной «домашней работе»;

- наличие системы стоп-сигналов, автоматически определяющих время выхода из торговли;

- поддержка со стороны других трейдеров: осознание того, что вы не одиноки в своих трудностях, иногда помогает обрести утраченную веру в себя.

Правило №11: При появлении обоснованных сомнений необходимо выйти из игры

Неуверенность в недоумение – тревожные звоночки. Они говорят о том, что ваш план торговли по тем или иным причинам неприменим для данной рыночной ситуации. Быстрый выход с рынка необходим, если:

- вы не уверены в правильности выбранной позиции;

- вы не можете решить, какое действие лучше совершить дальше;

- рыночная ситуация нестабильна, а поведение рынка – нерационально;

- вы стабильно недосыпаете и находитесь в состоянии постоянного стресса.

Прежде, чем рисковать, нужно четко представлять дальнейшие действия и быть уверенным в своей позиции. В этом случае вам обязательно повезет.

Краткое подведение итогов

Вообще, про управление рисками на форекс есть много информации на тематическом сайте tradelikeapro.ru. Можно выделаить четрые основных этапа в управлении рисками:

- полное осознание степени риска конкретно взятой сделки;

- устранение рисков (по возможности);

- правильный расчет максимально допустимых рисков;

- сокращение рисков в случае движения рынка в противоположную вам сторону.

Многие трейдеры стараются сократить потери прежде, чем они станут слишком большими для того, чтобы их можно было быстро компенсировать: в этом, в общем-то, и состоит функция контроля рисков.

Главные враги каждого трейдера – это страх, слепая надежда, неосведомленность и жадность. Их негативное воздействие минимизируется лишь рациональной стратегией торговли.